Cada vez que parece que hemos superado una crisis financiera, nos enfrentamos a otra. Recuerda en 2008 cuando estalló la burbuja inmobiliaria y millones de personas perdieron sus empleos, hogares y todo lo demás. Europa pasó los siguientes 5 años tratando de recuperarse, de hecho, países como Grecia apenas se han recuperado de la crisis de 2008 y, sin embargo, aquí estamos en medio de otra crisis. Pero si ves nuestros videos, sabes que una crisis es una oportunidad para construir una fortuna y hemos analizado algunas de ellas en videos anteriores. Sin embargo, para aprovechar al máximo una crisis, necesitas ser capaz de detectarlas antes que nadie y prepararte. Y eso es lo que haremos en este video. Echaremos un vistazo a las 5 mayores crisis financieras en la historia moderna para comprender por qué ocurrieron, cómo sucedieron y cómo nos recuperamos de ellas. Así que comencemos con la primera, el pánico de 1907.
Pánico de 1907
Estados Unidos no siempre fue una gran potencia financiera. En el siglo XIX, fue un país de turbulencia. La Guerra Civil casi destruye el país y su mercado financiero no funcionaba correctamente. Estados Unidos ni siquiera tenía un banco central para manejar crisis financieras, como muchos países europeos lo tenían en ese entonces. Para entender la importancia de un banco central, imagina si la Reserva Federal no existiera hoy durante la crisis actual. La única razón por la que el mercado de valores se recuperó fue porque la Reserva Federal inyectó una gran cantidad de capital en él. El desempleo alcanzó su punto más alto, pero la Reserva Federal dio al gobierno la capacidad de distribuir cheques de estímulo. Si no fuera por la Reserva Federal, la crisis actual hubiera sido mucho peor. En 1907, uno de los famosos especuladores quería hacer una fortuna aumentando las acciones de United Copper, obligando a los vendedores a comprar sus acciones para salir de su posición. Pero su plan fracasó, ya que los vendedores encontraron otra fuente para comprar las acciones de United Copper. Ese movimiento llevó a la quiebra a toda la compañía y a varios otros bancos. A medida que se difundió la noticia de la quiebra, los depositantes acudieron a los bancos para retirar sus ahorros, pero los bancos se quedaron sin efectivo y dejaron de prestar dinero a sus depositantes, y luego quebraron uno tras otro. El mercado de valores se desplomó a un mínimo histórico. No había un banco central en ese momento para restaurar la confianza de los depositantes en los bancos, así que Wall Street recurrió a J.P. Morgan. Él depositó una parte significativa de su riqueza en algunos de estos bancos para restaurar la confianza pública en el sistema bancario y convenció a otros banqueros ricos de hacer lo mismo y salvar la economía de caer en una crisis que Dios sabe cuánto tiempo habría durado.
La burbuja de las puntocom
Internet se ha convertido en un aspecto tan importante de nuestras vidas que es difícil imaginar que hace 20 años ni siquiera existiera. La década de 1990 fue la era dorada para comenzar una empresa en línea. Amazon, Yahoo, PayPal, eBay y Google se desarrollaron durante ese período. Las personas que comprendieron el alcance de Internet sabían que iba a revolucionar el mundo, todos querían aprovechar esta fiebre del oro. Por lo tanto, los inversores arrojaron su dinero a cualquier empresa que tuviera un «.com» al final de su nombre. Todos sabían que la mayoría de estas empresas no sobreviviría, pero el éxito de una sola empresa no solo compensaría todos estos fracasos, sino que también recompensaría enormemente. Y eso es lo que sucedió en tan solo 25 años, Amazon pasó de no ser nada a ser una empresa de 1,7 billones de dólares. Pero el exceso de dinero invertido en empresas tecnológicas hizo que los precios de las acciones fueran mucho más altos de lo que valían. Empresas que apenas sabían lo que estaban haciendo fueron valoradas en cientos de millones de dólares. El mercado de valores Nasdaq subió un 400% en solo cinco años. A mediados de la década de 2000, la burbuja comenzó a explotar y las acciones de las empresas de Internet comenzaron a caer. Para 2001, la mayoría de las empresas de Internet tuvieron que declararse en quiebra. El mercado de valores perdió cinco billones de dólares de capitalización de mercado desde el máximo, el Nasdaq cayó un 78%.
La Gran Depresión
A menudo se la conoce como la mayor crisis financiera en la historia de los Estados Unidos porque duró 10 años y devastó toda la economía. El liderazgo estadounidense intentó de todo para salvar la economía, pero nada funcionó. Cada solución resultó ser ineficaz frente a una crisis tan grande. Cuando estalló la Primera Guerra Mundial, todo el continente europeo estaba en guerra, pero la guerra se extendió lentamente al resto del mundo. Todos querían ganar, pero desafortunadamente los suministros eran limitados, especialmente los alimentos. Los aliados recurrieron a Estados Unidos en busca de ayuda, ya que no estaba directamente afectado por la guerra y tenía el poder económico para proporcionarla. Estados Unidos se convirtió en el único proveedor importante. Las guerras de ninguna manera son buenas, pero trajeron un período de prosperidad económica a Estados Unidos. Incluso si eras un agricultor, podías producir todo el trigo que quisieras y venderlo al precio más alto. Aunque la guerra había terminado en 1918, la demanda de bienes estadounidenses, especialmente trigo, no disminuyó porque el mundo entero todavía se estaba recuperando. Los agricultores comenzaron a tomar grandes préstamos para comprar más tierras y equipos para cultivar más trigo, lo que hizo que los precios de la vivienda aumentaran y eso llevó a las personas a comprar aún más terrenos con la esperanza de venderlo más tarde a un precio más alto. Lo mismo estaba sucediendo en todas las demás industrias, los precios de las acciones estaban aumentando drásticamente e incluso los países y las empresas extranjeras comenzaron a invertir en Estados Unidos. Puedes ver claramente el problema. Muchas empresas estaban sobrevaloradas debido a una demanda excesiva. De hecho, la mayoría de estas inversiones se basaban en especulaciones. No obstante, eso no detuvo a las personas a invertir. Cuando Europa se recuperó, la demanda de bienes estadounidenses, especialmente trigo, disminuyó, ya que otros países comenzaron a cultivar también. El exceso de oferta llevó a la caída de los precios y hundió el mercado de valores. Todos comenzaron a vender sus acciones para cobrar antes de que el mercado de valores se desplomara aún más, pero eso hizo que el mercado cayera aún más. Como los precios del trigo comenzaron a caer, los agricultores no pudieron pagar sus deudas, lo que presionó a los bancos ya que todos querían recuperar sus depósitos. El pánico ya se había extendido por todo el país, los bancos no pudieron cumplir con sus obligaciones y tuvieron que cerrar uno tras otro. En tan solo 10 meses, 744 bancos colapsaron.
La burbuja inmobiliaria de 2008
¿Te gusta el mercado inmobiliario? Probablemente sí, al igual que a todos. En la década de 2000, los inversores buscaban un mayor rendimiento para su dinero. El mercado de valores se había desplomado y los bonos del Tesoro de Estados Unidos ofrecían una tasa de rendimiento baja, por lo que los inversores recurrieron al mercado inmobiliario. Pero los inversores importantes no querían lidiar con los compradores individuales, los inquilinos eran un problema, puedo decirlo por experiencia personal en el mercado inmobiliario. Entonces, los bancos tomaron todas estas hipotecas, las agruparon y las vendieron a inversores en forma de acciones. Los inversores estaban bastante seguros porque, en el peor de los casos, si el prestatario incumpliera su préstamo, el banco tomaría la casa y la vendería. Ya que los precios de las viviendas estaban subiendo, cuando los bancos se dieron cuenta de que había una gran demanda, comenzaron a otorgar hipotecas a personas con una puntuación de crédito muy baja. ¿Por qué? Porque tomarían estas hipotecas, las agruparían y las venderían a inversores. Las bajas tasas de interés y los precios de las viviendas en aumento atrajeron a más inversores. Pero luego un prestatario incumplió su préstamo, la casa se puso en venta, luego otro prestatario incumplió y luego el tercero. Pronto, había tantas casas en venta que los precios de las viviendas comenzaron a caer. Esto asustó a los inversores, por lo que dejaron de comprar estos títulos hipotecarios. Los prestamistas que crearon estos valores hipotecarios se quedaron con muchos valores sin valor, lo que hizo que los precios de las viviendas disminuyeran aún más al punto en que las instituciones financieras tuvieron que declararse en quiebra, como Lehman Brothers y AIG, la compañía que proporcionaba seguros para estas hipotecas, también colapsó porque había proporcionado tantos seguros sin tener el dinero para respaldarlos. La crisis hipotecaria destrozó la industria financiera y casi lleva al colapso de toda la economía, si la Reserva Federal no hubiera intervenido y rescatado a los grandes bancos.
La crisis actual
La crisis actual es tan grande que dentro de 10, 20 o 100 años, la gente lo leerá en los libros de historia sobre cómo la economía mundial se derrumbó de la noche a la mañana debido a un virus inesperado. Para la mayoría de las personas, una pandemia parecía más una película de ciencia ficción, pero lo que sucedió en marzo es realmente histórico. El colapso fue la caída más rápida en la historia financiera de los mercados globales y fue una caída devastadora, similar a la Gran Depresión de 1929. Después de una prosperidad de una década, 38 millones de personas tuvieron que solicitar subsidios de desempleo y el PIB de Estados Unidos cayó un 5%. El mercado de valores cayó un 50%, pero eso no duró mucho tiempo ya que la inyección de dinero por parte de la Reserva Federal atrajo rápidamente a los inversores de vuelta al mercado de valores. Sin embargo, a pesar de eso, nos llevará al menos algunos años recuperarnos por completo de esta crisis económica. Es natural que la economía se desplome. Cuando la economía está en auge, todos se unen para ganar más dinero, lo que lleva a que los precios aumenten más rápido de lo que deberían. Esto lleva a la formación de una burbuja y tarde o temprano, las burbujas explotan. Si has disfrutado de este video, asegúrate de darle un pulgar hacia arriba y si eres nuevo aquí, suscríbete y activa las notificaciones. Gracias por ver y hasta la próxima vez.
